要论投资意识，社会新鲜人拥有得天独厚的优势。他们文化层次相对较高，乐于接受新鲜事物，理解能力强，又善于学习。好多社会新鲜人，在大学里就修上了“投资学”的课程。本想步入社会，就可以将理论应用于实践，化知识为力量，坐享投资给自己带来的优厚回报。

　　可是，真正做到这一点的人，并没有多少。原 因就在于，社会新鲜人还处于财富积累的初始阶段，可供投资的资金很有限。每个月有限的收入除去日常开销，剩下的“银子”屈指可数。有的人甚至早就成了“月光族”，对着发薪日咏叹着“最爱这一天”。还有的“新鲜人”，一边忙着计算信用卡里还有多少资金没有偿还，一边失意着，不知道什么时候，才能凑足公司附近一套不错的公寓的首付款。

　　是不是“无财可理”，就不要投资了？当然不是。投资可谓是细水长流，注重的是聚沙成塔。新鲜人虽然财富拥有得不多，但新鲜人有的是“年龄”这笔无形资产。我们都知道，任何一种投资产品，在每月投资基数固定的前提下，收益率和投资年限是获取高收益的两个主要因素。新鲜人的年龄优势，无疑就是延长了投资年限，比起中年人，社会新鲜人更能够享受到长期投资的丰硕成果。

　　再看看投资收益率。新鲜人二十出头，尚没有家庭负担，上不用负担父母，下不用养育子女。可以说是“一人吃饱，全家不饿”。新鲜人的收入水平呈一个上升的态势，对风险的承受力，也要高于其他年龄层的人群。“敢用青春赌明天”，用每月的有限存余，进行大胆投资，偏重风险高的投资产品，在复利的车轮下，把自己的财富如雪球般越滚越大。

　　有了投资收益率和投资年限这两张王牌在手，即使财富有限，社会新鲜人也可以做到投资有道。

　　理论来源于实践，又要回归于实践。不如具体说说，哪些投资产品是新鲜人投资的优选。

　　股票该不该买

　　股票是新鲜人投资时，最先考虑到的投资品种。大学时也有不少同学，在学业之余就开始“谈股论金”，每个交易日在电脑前看K线图，也成了一门辅修课。开始工作了，把存下来的结余投到股市，是不是一个好的投资选择呢？

　　我们都知道，股票的交易是以“手”为交易单位的，每手股票就是一百股。以股价10元来计算，每手的交易资金就是1000元。新鲜人拥有的财富有限，交易资金尚不够买几手股票。只能集中于购买有限的一两只股票，投资成功与否，很大程度上只能依赖于“择股”，不成功则成仁，眼光好的话，可以幸运地获取一笔投资收益，但是由于投资额有限，获得的收益也不会很多。如果选择的个股表现不佳，则成为了中国股市众多被套股民中的一员。

　　股市投资，讲究的是投资组合，才能有效地规避非系统风险，从中获取理想的收益。对于财富有限的新鲜人，财力只能购买一两只股票，股票投资还是不买为妙。

　　选择偏股型基金

　　基金由于投资规模大，可以有效地进行投资组合，进而在一定程度上减少投资的风险。刚刚步入社会的新鲜人，选择基金投资，可以弥补由于资金量不足带来的股票投资的弊端。

　　目前市场上发行的基金有很多种，大体上可以分为“偏股型”、“股债平衡型”、“偏债型”、“债券型”、“货币市场型”等。这些基金的风险程度是依次递减的。新鲜人对风险承受的能力相对较强，选购基金的时候，不妨对偏股型基金多加青睐。

　　偏股型基金，顾名思义，就是以股票为主要投资对象的投资基金。一般来说，偏股型基金投资股票的比例在50%－80%之间。根据基金投资各类股票性质的不同，偏股型基金又可以划分为积极成长型、成长型、成长收益型、价值型等类型的基金。基金的名称中对于“成长”的不同形容，也描述了基金的风险程度和收益率高低。

　　由于偏股型基金主要依赖于股票市场，风险程度要高于其他基金；但由于基金的分散投资能力和基金经理的专业操作，基金的风险又低于股市。不同的新鲜人，也可以根据自己对风险的规避程度，在“积极成长型”、“成长型”、“成长收益型”、“价值型”中做出选择。

　　投资偏股型基金，在某种意义上是和投资股市一样的。同样需要关注股市的基本面和宏观走势，在低位建仓，尽量地减少投资成本。同时，投资基金偏股型基金也要做长线，做波段不是成熟的投资理念。基金投资注重的是价值分析与基本面的研究，只要宏观经济向好，基金收益率就将呈现一个增长的趋势。购买基金，没有必要频繁地赎回与再申购，这样做，投资人只会“捡了芝麻，丢了西瓜”。

　　此外，指数基金也值得新鲜人们关注。与偏股型基金相类似，指数基金的表现也取决于股市的表现。但指数基金，是一种“被动型”基金，采用跟踪某个指数的方式，目的是获得与跟踪标的指数相同的收益水平。指数型基金最大的优点在于，基金运作的成本比较低，投资者可以获得更大的盈利空间。

　　偏股型基金和指数基金投资起点低，既为社会新鲜人提供了分散投资的平台，又可以享受到高风险带来的高收益。新鲜人们大可以利用自己的年龄优势，中长线投资于这种基金，获取较高的收益。

　　不定期不定额地投资

　　一说到基金投资，很多人都会脱口而出“定期定额”。的0确，定期定额购买基金的方式，可以为投资人省下不少精力。“定期定额”每隔一段固定时间(一般是一个月)以固定的金额投资于同一只共同基金。只要投资人与基金公司或基金代销机构约定好时间，投资人的账户中会划出固定的金额来投资基金。这种小额投资方式，非常适合像社会新鲜人这样，没有大笔资金投资，却有长期理财需求的人。定期的转存类似于一个“强迫投资”的机制，可以加强投资的连续性。

　　但是对于社会新鲜人来说，收入呈上升的趋势。简单的“定期定存”反倒是抑制了投资的额度。只要脑中绷紧了“投资、投资、再投资”的这根弦，收入提高了、或是本月的支出减少了，多下来的“闲钱”就要不定期、不定额地加入投资的行列。别轻视这样的小额投资，积累下来，它会为社会新鲜人带来一笔不菲的财富。

　　关注“可转债”

　　社会新鲜人也关注一下可转换债券的投资。可转换债券兼具股票和债券的双重属性，购买了可转债，相当于购买“有保证本金的股票”，为投资者提供了三种获益的渠道。

　　当股市向好，可转换债券随市上升超出其原有成本价时，卖出转债，可以直接获取收益；当股市由弱转强，或发行可转换债券的公司业绩转好，其股票价格预计有较大提高时，将债券按照发行公司规定的转换价格转换为股票，能够享受到公司较好的业绩分红或公司股票攀升的利益；当股市低迷，可转换债券和其发行公司的股票价格双双下跌，卖出可转换债券及将转债转换为股票都不合适时，保留转债，则能够获得债券到期的固定利息。

　　与股票相比，可转债的下跌风险被控制在债券价值的范围内，在市场走向不明显的情况下选择这种投资品种，既可以赢得获利的空间，又能有效地规避风险。

　　不要忽略备用金的储备

　　社会新鲜人在注重积极投资的同时，也不能忽略备用金的储备。初入社会，各项社会公积金的储备，因为工作年限较短、收入基数不高，尚不够应对“紧急状态”，像失业的威胁、某项意外支出的发生等等。也许有的人会选择将投资变现，以应对紧急状态。但是，将投资变现，不仅会牺牲高收益率，丧失潜在收益，还要为此支付一笔不菲的手续费。与其事后后悔懊恼，不如在平时建立起一个“备用金”账户。备用金的额度不必太高，设立在每月日常开销的三倍左右即可。以上海的消费水平为例，社会新鲜人每月的支出，包括房租、水电煤气费、通讯费用、食物支出，大概在2000~3000元左右。因此，保持一个6000~9000元的备用金账户，是非常有必要的。

　　备用金的储备，选用什么样的方式呢？活期存款虽然能够享受到高流动性的优点，但是活期存款的利率太低，利息收入几乎可以忽略不计了。定期存款利率高，流动性却差，未到期提取还要受到利息损失。货币市场基金，可以作为备用金的储备方式。表现绩优的货币市场基金，收益率甚至高于5年期的定期存款利率，而且随时可以赎回，收益性和流动性并重，是备用金储备的上优之选。

　　信用卡也可以作为应对紧急状态的一道防线。各个银行推出的信用卡最长可以享受到56天的免息期，在资金发生周转困难时，免息期的信用卡透支就成了一笔免费借贷。因此，社会新鲜人的钱夹里备上一张信用卡是极有必要的。不过不要忽略，银行对于信用卡的“循环信用”计息方式是每天万分之五，即高达18％的年贷款利率，一定要慎用循环信用。 作者：尹娟

　　特约编辑：倪振强