融资的难，并不那么容易解得开

“原材料价格上涨，贷不到款，我们进货都十分困难。”青岛川煜食品有限公司是位于西海岸的一家宠物食品公司，因为没有抵押物，多次与银行沟通贷款未果。公司负责人袁法水尝试了多种方式，包括与银行商讨供应链金融类的贷款，但“银行要求我们的上下游企业必须是大型的核心企业，这对我们来说太难了，根本达不到要求。”

融资难的袁法水，是中国7500多万小微企业主的一个缩影。据21家上市银行2018年财报中披露的普惠型小微企业贷款的数据，只有9家上市银行此类贷款余额占比超过两位数，最高的浙商银行，在总贷款余额中占比16.25%，工行、中行和交行等国有大行，这一类型贷款余额占比均未超过3%。

从青岛的数据来看，前三季度，我市贷款新增1926亿元，其中授信1000万元以下的普惠小微贷款增加189亿元，占比约为10%。

今年年初，人民银行青岛中心支行、青岛市地方金融监管局和青岛日报社共同推出“金企通”小微企业融资平台，截至八月底，在所有提报的企业都与银行实现对接的前提下，仍有近90%的小微企业无法获得贷款。

小微企业贷款难，究竟难在哪儿？

企业融资难：

成立时间短、无抵押、无信用记录

青岛鑫盛亨元建设工程有限公司是一家成立不足一年的企业，“银行打电话直接问我们的成立时间和抵押物，这两条达不到他们要求，就会直接说没有适合我们的产品，根本没有办法深入了解。”公司负责人张涛坦言自己很想了解银行的产品、从银行贷款，但银行不给机会。

张涛与多家银行进行了对接，但都因为成立时间的原因被拒之门外。“我们有实体，不是皮包公司，但没有办法跟银行解释，银行更看重实质性的东西。”张涛很无奈：“像我们这样的初创型企业有很多，大家都很难从银行获得贷款。”

记者联系了几家成立时间在一年以内的小微企业，他们的贷款经历都和张涛一样。青岛食为先有机农业有限公司成立时间也不足一年，公司负责人在电话中告诉记者：“有几家银行联系过我们，但基本上都会以成立时间短为由，说等满一年之后再联系。”

银行为什么对企业的成立时间这么看重？“人民银行做过一个统计，小微企业的平均生存周期大约是三到四年。”浦发银行青岛分行客户经理牟梅娟坦言，企业成立一年内的存活率特别低，银行从风险控制角度考虑，很难给他们贷款。

袁法水的青岛川煜食品有限公司贷不到款的原因则因为没有抵押物，“我了解到的银行入口都必须有抵押物，但是大部分的小企业厂房都是租的，很少有自己的厂房。”

很多银行在办理小微企业的贷款时，往往会要求企业的大股东或法人，用自己的房产作为抵押，还要求夫妻一起签字确认。很多小微企业主吐槽：自己明明创建的是有限责任公司，现在把家产都拿出来了，变成无限公司了。

成立时间短，没有自己的固定资产，很多小微企业营收指标的不确定性，也让他们很难获得银行的认可。“像我们建筑行业，银行一般不想贷，因为我们回款不稳定，有时候两三个月才能拿到资金，所以银行会质疑我们的还款能力，他们可能更喜欢每月有固定收入的企业，”鑫盛亨元的张涛看着对面的批发超市说，“有规模的超市，贷款非常容易，因为每天都有固定收入。”

银行贷款难：成本高、风险大、覆盖面小

面对小微企业的贷款难题，从中央到地方，各级政府连续出台政策，行政命令、市场手段齐出，力图有所改变。

“总行对于小微客户的贷款投放有奖励，同时我们也会有关于贷款投放量的奖励，所以对于小微企业贷款的整体利率都很低。”牟梅娟告诉记者，现在各行都加大了普惠金融的支持力度，对小微企业来说，融资环境可以说是前所未有的好。

但银行同样是企业，他们也有自己的成本考虑，“银行几乎是赔本在为小微企业放贷款。”恒丰银行青岛燕儿岛路支行客户经理辛悦祥告诉记者，“每一笔贷款审批的时候，我们都会派人去小微企业实地考察，如果公司太偏，我们的人工费、路途费都会很高，小微企业融资需求金额又普遍较低，对银行来讲真的很不划算。”

为了节约成本，许多银行也纷纷与政府合作，利用政府的数据或补贴，面向小微企业设计了一些创新产品。

如中国建设银行一直力推的“云税贷”，主要是看小微企业的纳税情况；青岛银行等金融机构推出“知识产权质押贷”，则是对企业的知识产权进行评估，作为另一类抵押物；还有“高企贷”“人才贷”等金融产品，政府的相关补贴是银行认定的企业主要还款来源。

然而，这些产品能覆盖的小微企业数量非常少。以在国内开展得比较好的青岛专利权质押保险贷款为例，该业务推行四年来，发放贷款总数不足6亿元；而目前覆盖面最广的建行云税贷业务，今年累计服务小微企业2019户，累计发放贷款11.28亿元。

谈到各银行的创新产品，青岛华商汇通融资担保公司的合规负责人吴春燕认为：“刚成立的小微企业，无论是在纳税等级还是在用电量上，都达不到银行目前定的标准，所以说，银行这些创新产品受益最大的，还是大企业。”

吴春燕的判断在鑫盛亨元的张涛这儿得到了印证，“银行要求的税收是固定税收，比如每个月最少保证交10万的税，别的行业我不清楚，但我们建筑行业是很难达到银行的要求。甲方什么时候给钱，我们什么时候才能开票交税。”

第三方机构：增信门槛不低，融资成本高昂

当银行和企业直接对接的路走不通，往往会借助第三方的力量。

“第三方金融机构加入小微企业融资进程，既可以为小微企业增信，又可以帮助银行分散风险。”恒丰银行的辛悦祥说。

但作为传统的第三方——担保、保险，他们的门槛并不比银行低太多。

“我们公司对行业没有特别要求，但小微企业的成立时间要在一年以上。”华商汇通的吴春燕告诉记者，“如果是新兴创立企业的话，要求企业的实际控制人或者主要负责人员有相关行业两年以上的从业经历，如果这两条都不符合的话，在我们这边儿通过就比较困难。”

平安人寿青岛有限公司市南分公司业务主任张春华向记者介绍了他们推出的“保单贷”产品。虽然这一产品对企业成立时间和行业没有什么限制，但同样考虑了企业创始人的个人信用，而且由于受到保单现金价值的约束，“保单贷”贷款额度一般较低，期限较短，贷款利率也相对较高。

川煜食品的袁法水也尝试过担保和保险的贷款方式，但“保险公司和担保公司的服务费增加了企业的贷款成本。”他最后还是转向了新希望旗下的一家金融公司，对方提供的供应链金融产品虽然比银行的利率高，但毕竟帮助公司解了燃眉之急。

青岛海利瑞商贸有限公司是一家主营建筑工程的公司，“因为银行贷款困难，我们也曾经办理过互联网贷款，但是利息实在太高了，短期着急用钱，实在没有办法，只能用来救急。”

当记者提出某些银行有专门面向建筑类企业的贷款，但利息比其他银行要稍高时，张涛表示“再高也不可能比互联网贷款的利率高，只要比互联网贷款便宜，我们都可以接受。”

“现在一些大的金融平台，像蚂蚁金服的‘网商贷’，都是很不错的，虽然利息比银行收费要高，但是放款条件低，确实能解决中小企业的困难。”胶南市瑞海电脑耗材的负责人王先生坦言因为从银行贷款困难，自己尝试过网络贷款，不过蚂蚁金服高达14%的利率让他觉得“从银行贷款肯定是最好的选择。”